Прибыв в Россию как часть необычной гуманитарной помощи, загадочный Кот с пропеллерным хвостом выбирает своим новым хозяином молодого пьяницу Карабасова. Вскоре после знакомства кот предлагает Карабасову эмигрировать в Америку. Вместе они отправляются в захватывающее путешествие через Европу на летающем коте. Но как только зазнавшийся юноша начинает забывать о благодарности и услугах своего незаурядного спасителя, Кот в сапогах решает напомнить ему о скромности, вернув неблагодарного путешественника обратно на родину.
